안녕하세요? 이번 포스팅은 추정재무제표에 대한 개괄적인 내용으로, 기업이 재무예측을 통해 재무계획을 짤 때 사용하는 추정재무제표의 개념과 작성법, 종류와 각 추정재무제표가 무슨 역할을 하는지에 대해서 알아보도록 하겠습니다.
추정재무제표
추정재무제표란?
추정재무제표는 이전 포스팅에서 설명드렸던 재무예측을 재무제표로 만든 것입니다. 즉, 추정재무제표는 재무계획을 수립하여 미래의 재무상태와 경영성과를 예측하기 위한 목적으로 작성되는 예상치의 재무제표입니다.
일종의 조감도 역할을 하는 추정재무제표는 산발적으로 작성된 재무예측결과와 달리 재무예측의 결과를 종합적으로 판단하기 쉽습니다. 재무계획을 수립해야 하는 관리자는 추정재무제표를 통해 장차 어느 활동에 어느 정도의 자금이 필요한지, 그리고 필요한 자금을 어떻게 조달하면 좋을지를 알 수 있으며, 외부상황의 변화나 기업의 의사결정이 경영성과와 재무상태에 어떠한 영향을 미치는지도 미리 분석할 수 있습니다.
추정재무제표 작성의 원칙
추정재무제표를 작성하려면 외부변수와 내부변수를 선정해야 합니다. 이 중 외부변수는 경기변동이나 금리 등 순전히 외부적인 원인으로 기업이 통제할 수 없는 변수이고, 내부변수는 기업이 정책적인 판단 하에 결정하는 변수입니다. 외부변수와 내부변수가 선정되면 이 변수들이 기업의 재무상태와 성과에 미치는 영향을 분석하고 재무적 영향의 정도와 내용을 손익계산서와 재무상태표의 형태로 요약하게 됩니다.
이렇게 작성되는 추정재무제표는 개별적인 재무항목 모두에 심혈을 기울여 세세하게 작성할 수도 있고, 중요한 항목만을 대상으로 대략적으로 작성하기도 합니다. 기업의 필요성에 따라 자료의 형태 등이 달라지게 됩니다.
추정재무제표의 종류
추정재무제표에는 추정재무상태표와 추정손익계산서가 있습니다. 이 중 추정재무상태표는 미래의 소요자금을 예측하는 데 사용되며, 추정손익계산서는 미래의 수익과 비용을 예측하는 데 사용됩니다.
추정재무상태표
추정재무상태표는 위에서 말한 것처럼 소요자금의 크기를 예측할 수 있는 중요한 자료입니다. 추정재무상태표에서 자산 항목의 증가분을 모두 더하면 기업의 성장에 필요한 자금수요를 알 수 있습니다. 예를 들어, 추정재무상태표를 작성한 결과 비유동자산이 30억, 재고자산이 6억이 늘 것으로 예측되었다면 해당 기업은 성장을 위해 36억의 자금을 필요로 하게 됩니다.
기업은 이러한 자금수요를 주식발행, 채권 발행 등 외부에서 조달할 수도 있지만, 내적으로 조달할 수도 있습니다. 매출이 증가하면 매입채무나 미지급비용 등의 유동부채 항목도 같이 증가하는데 이들은 영업활동에서 자동적으로 조달되는 자금공급입니다. 이는 유동부채의 증가로 나타납니다. 기업이 앞으로 필요한 자금을 정확히 알기 위해서는 이러한 현금흐름을 배제해야 하겠죠? 따라서 소요자금은 자금수요에서 영업활동의 자금공급을 차감하여 구합니다.
이 소요자금을 유보이익으로 내부에서 조달하거나, 차입이나 주식발행을 통하여 외부에서 조달할 수 있습니다. 이러한 자금의 관계를 식으로 정리해 보면 아래와 같습니다.
소요자금 = 자금수요 - 영업활동자금공급 = 자산증가분 - 유동부채 증가분
외부자금조달액 = 소요자금 - 내부자금조달액
추정손익계산서
추정손익계산서는 기업의 미래 수익과 비용을 예측하는 데 사용됩니다. 매출액 예측은 기업의 미래에 대한 거의 모든 재무예측의 시작점이라고 봐도 좋을 정도로 중요한 사항이므로, 매출액의 예측은 정확도가 엄격히 요구되며 질 높은 예측이 되도록 세심한 주의가 필요합니다. 기업이 매출로 생긴 자금으로 자산을 구입하고 자산을 구입하기 위해 부채를 지며 자본에서 부채를 뺀 것이 자본임을 고려하면 어쩌면 당연한 얘기입니다.
이러한 매출액은 보통 시계열예측모형과 같은 객관적 분석방법을 사용하여 예측합니다. 이러한 매출액에서 재무예측에 따라 예상되는 각 손익을 가감한 것이 추정손익계산서입니다. 기업은 추정손익계산서를 통해 사업계획을 보다 구체적으로 시각화할 수 있습니다. 구체적인 숫자가 등장해 설득력이 높기 때문에 사업계획서에 반드시 넣는 자료이기도 합니다.
지금까지 추정재무제표의 개념과 추정재무제표의 필요성을 알아보고, 추정재무제표 종류인 추정재무상태표와 추정손익계산서가 무엇인지 알아봤습니다. 감사합니다.